Gray tutup refinancing utang US$600 juta, perpanjang jatuh tempo

• Pinjaman berjangka baru senilai US$600 juta jatuh tempo 15 Juli 2030.
• Fasilitas kredit bergulir dikurangi dari US$750 juta menjadi US$680 juta.
• Gray menggunakan hasil pinjaman untuk melunasi sebagian Term Loan D dan biaya terkait.

Gray Media mengatakan pada 8 Oktober 2026 bahwa perusahaan telah menutup Term Loan G baru senilai US$600 juta. Pinjaman itu jatuh tempo pada 15 Juli 2030.

Gray tutup refinancing utang US$600 juta, perpanjang jatuh tempo

Perseroan juga memangkas fasilitas kredit bergulir yang ada dari US$750 juta menjadi US$680 juta. Tanggal jatuh temponya diperpanjang dari 1 Desember 2028 menjadi 15 Juli 2030.

Term Loan G diberi margin 350 basis poin di atas Standard Overnight Financing Rate dan diterbitkan dengan original issue discount 0,5%. Skema harga pada fasilitas kredit bergulir yang diperpanjang tetap tidak berubah.

Hasil pinjaman dipakai untuk melunasi sebagian Term Loan D Gray yang jatuh tempo 1 Desember 2028. Setelah itu, sisa pokok terutang tercatat US$150 juta, ditambah pembayaran biaya dan pengeluaran terkait.

Gray juga merujuk pada penutupan 21 Agustus 2026 atas penawaran US$750 juta obligasi senior secured first lien 7,50% jatuh tempo 2034. Dana dari penerbitan itu dipakai, antara lain, untuk melunasi US$675 juta obligasi senior secured first lien 10,5% jatuh tempo 2029.

Perusahaan mengatakan dua transaksi refinancing itu telah memperpanjang jatuh tempo atas lebih dari US$1,25 miliar utang secara agregat dan menurunkan biaya pinjaman keseluruhan. Gray juga menyebut tidak ada jatuh tempo utang material sampai setelah siklus politik 2026 dan 2028.

Jatuh tempo terdekat kini terdiri dari sisa pokok US$150 juta pada Term Loan D yang jatuh tempo pada Desember 2028 dan sisa US$350 juta pada obligasi 2029 yang jatuh tempo pada Juli 2029.